在浮动利率票据投资指南——SmartAsset伟德ios app

债券通常是人们寻求稳定的投资选择。他们不屈服,除非你有寻找垃圾市场,但是他们有非常稳定的回报。债券可以被视为投资的爸爸笑话:无聊,可预测的,当你需要他们。

然而,有时你可以一点点辣翻你的债券。这就是浮动汇率。这里的浮动利率票据前你需要知道什么投资。

一个财务顾问可以帮助你创建一个金融计划投资的需求和目标。

什么是浮动利率债券?

浮动利率债券(FRN)的债券或其他债务工具的利率变化基于一些外部基准。(对于本文,我们将保持它的简单性,指债券。然而浮动利率债券可以技术上是指任何有息债务工具)。

通常是一个浮动利率债券将基于三种基准之一:美国联邦基金利率(或称为美联储利率或有时只是“美联储”),美国国债率和伦敦银行同业拆息(LIBOR)。

每一个浮动利率债券都有所谓的“重置时间。“这是经常注意更新其基于外部基准利率。重置时间相差很大。一些笔记可能重置他们的利率每日或每周,而其他人只能这样做季度或每年。

浮动利率票据通常具有相对较短的成熟时期相比传统的债券。常见的复用距离将会在2 - 5年成熟,尽管这并不是普遍的。

最后,一个浮动利率债券可能有所谓的“上限”和“地板上。“这些都是上下界,债券可以返回。浮动利率债券不得支付超过其上限或低于地板上。

银行可能会发出以下浮动利率债券:

这张纸币面值为1000美元。五年的注意将成熟和偿还本金。在这五年内,注意将利率设定在美国联邦储备理事会(美联储,fed)利率+ 0.25。例如,如果美国联邦储备理事会(美联储,fed)率为2.5%,这注意将承担2.75%的利息。

每隔三个月,季度美国联邦储备理事会(美联储,fed)会议时间,注意将更新其利率。如果联邦储备利率发生了变化,这注意将更新其利率匹配。例如,假设在委员会的下次会议上美国联邦储备理事会(美联储,fed)率降至2%。浮动利率债券,它的下一个重置日期,将承担的利率2.25%。

浮动利率债券的替代所谓的“固定利率债券。“这是一个传统的债券。

固定利率票据利率分配时购买。这并不改变仪器的寿命。例如,如果您购买一个固定利率债券的利率2%,它将支付2%的本金的利息直到成熟的日期。

浮动利率票据等固定利率票据到期偿还全部本金。

固定利率的笔记往往比浮动利率票据期限较长。尤其如此政府债券,其中许多需要几十年的时间才能成熟。部分由于这个原因,他们也往往有更高的利率。浮动利率票据,更多的短期工具,通常设置在短期基准利率。这往往会导致较低的回报率。

最后,由于他们的潜在不稳定的利率,浮动利率票据有不可预知的利息(数量,不按日期;浮动利率债券的息票付款日期仍然是固定的)。这是相对于固定利率票据,利息不改变。

浮动利率债券允许一定程度的投机投资者原本稳定的仪器。

大多数债券,特别是长期的,往往会付出相当低的回报率。更重要的是他们支付保证回报率。这使投资者的资金安全甚至通过市场动荡。然而,这也意味着,投资者无法利用强大的市场条件。

例如,你有两个潜在的债券。首先是一个固定利率债券支付3%。第二个是一个浮动利率债券设置为美国联邦储备理事会(美联储,fed)率+ 0.25。在当前的市场条件下,你将是明智的固定利率债券。支付更高的回报率比浮动利率债券。

然而,假设美国联邦储备理事会(美联储,fed)升息至3%。在这种情况下你的固定利率债券将成为一个失去的机会,因为它的回报率与市场不会改善。浮动利率债券,另一方面,。

当然相反的适用。如果美国联邦储备理事会(美联储,fed)降息,浮动利率债券将固定利率工具背后的更远。

对机构投资者来说,这也可以帮助抵消一些地区的风险。提高利率往往会减缓经济,拖累很多投资的价值。浮动利率债券,与不断上升的利率更高的回报率的问题可以支付一些损失,创建一个反周期的仪器,有更高的回报,而市场可能挣扎。

浮动利率债券有几个变量之前要考虑投资。优势包括:

然而,缺点包括:

一个很好的起点是美国财政部。2014年政府开始发行浮动利率票据。发行这些债券有两年到期日期,最小单位为100美元,是13周国债基准测试。

否则,你可以联系一个投资经纪人。通常,非政府投资的最佳方式浮动利率票据作为共同基金的一部分或ETF。这些产品多个浮动利率票据打包成大,共同基金,你可以买到相比。这是特别有用的散户投资者,非政府浮动利率票据通常较小的机构出具。这使得他们更难寻找单独和可能更不稳定容易违约。

浮动利率债券对投资者是一个选项,可能是理想当利率很低,预期上升。虽然它可能更难以单独购买一个浮动利率债券,投资者可以投资于FRN通过共同基金或ETF。注意在浮动利率票据投资当利率预计将下降。如果你确定正确的投资策略为您的财务目标,你可以使用一个顾问。

如果你有兴趣投资于浮动利率票据,考虑使用财务顾问以确保它是正确的对你的钱。伟德ios appSmartAsset的免费工具匹配你的三位审查财务顾问服务你的区域,你可以采访你的顾问比赛免费为你决定哪一个是正确的。如果你准备找一位顾问可以帮助你实现你的财务目标,现在开始。
之前投资一个浮动利率债券等债券,考虑每一个类型的债券可用。从零息债券可赎回债券,投资者有很多探索。