你可能从理财规划师、银行家等人那里听说过可调利率抵押贷款(武器)是危险的。你可能听说过，这种类型的抵押贷款使许多房主丧失了抵押品赎回权。你自己从来没有考虑过这种类型的贷款吗?你听到的都是错的!
关于住房所有权的国家统计数据证实，平均抵押贷款仅在4年左右付清。只有一小部分房主会一直支付30年期的抵押贷款。大多数人在几年内出售或再融资。5或7年期ARM的利率通常比30年期ARM低半个到一个百分点固定利率抵押贷款率。如果大多数房主都能在7年内还清抵押贷款，为什么还要申请30年期的抵押贷款呢?
可调利率抵押贷款是如何得到坏名声的?
次级抵押贷款市场崩溃后，ARM贷款通常归入“高风险抵押贷款”。拥有次级贷款和其他高风险贷款的房主的还款额大幅上升。这往往导致他们失去家园。然而，“支付冲击”的发生是由于其他风险做法。这些包括“只付利息”或“负摊销”贷款或超低的“引诱利率”。
真正的可调利率抵押贷款开始于固定利率期(通常是3年、5年或7年)。固定期限后，贷款调整到当前市场利率。由于美联储的行动，自房地产繁荣结束以来，抵押贷款利率一直在下降。在几乎所有的情况下，那些拥有ARM贷款的人实际上已经看到了他们的还款下来当固定期限结束时。在过去的十年里，很少有人因为完全摊销的ARM贷款而失去他们的房子。
即使利率在未来上升，ARM贷款也有一个利率上限(通常是比起始利率高5%)。这在一定程度上保护了ARM贷款借款人免受利率上升的风险。
利率上升环境中的优势
抵押贷款利率已经从历史最低水平开始上升。由于市场预期美联储将收紧政策，利率可能会继续上升。当30年期固定利率处于历史低点时，长期锁定是很有意义的。但是ARM利率比固定利率上升得慢。
三年期和五年期ARM利率通常比30年期固定利率贷款利率低整整一个百分点。未来利率上升的风险与失去的以更低的还贷期限度过5年的机会相比就相形见绌了。如果贷款20万美元，拥有5年期ARM贷款的借款人可以在5年内节省1万美元。这与一个30年期固定利率高出1%的借款人相比。
当市场利率高时，未来再融资的可能性也会增加。当你再融资时，你失去了锁定30年抵押贷款的所有好处。
不要过度
可调利率抵押贷款对很多人来说是最有意义的。但你确实需要知道自己在做什么，并为未来制定计划。如果你申请了一笔5年期的ARM贷款，期望在5年内出售或再融资，你需要有一个备用计划，以防万一。
有些人确实因为太接近他们所能承受的最高支付额度而陷入了麻烦。如果利率上升，你可能没有能力继续支付。如果你正在考虑可调利率抵押贷款，这将是一个好主意，首先计算你的支付应该是以当前的固定汇率。确保你能付得起这笔钱，然后就不要再用ARM贷款了。
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