住房恢复可能准备进入另一个击中。抵押贷款看起来像2014年更加困难到来。根据奥巴马总统的新重点根据减少联邦政府在抵押业务中的作用，符合贷款限额截至1月1日将降低。
符合贷款限额确定最高贷款金额Fannie Mae.这一上限多年来一直保持在41.7万美元。在高成本县也有较高的余额上限，房利美和房地美最高可达62.55万美元，联邦住房管理局和联邦住房管理局最高可达72.9万美元弗吉尼亚州．这些高余额贷款有不同的承销要求和更高的利率。
即使在房地产市场崩溃、房屋价值暴跌之际，联邦政府仍将符合标准的贷款上限定为41.7万美元，因为政府明白，降低贷款上限会加剧危机。已经拥有房屋的人将无法再融资，即使他们的房屋价值没有显著下降。
因此，令人惊讶的是，现在房屋价值已经回升到支持41.7万美元贷款的水平，在大多数国家，政府现在正在考虑降低它。
改革的意外后果
这一考虑背后的推理是试图将一些抵押贷款融资负担返回给私募股权市场．但通过降低贷款上限来迫使这种转变，可能会产生减缓楼市复苏的意外后果。
41.7万美元的贷款限额已经为一些地区的房价设定了一个人为的上限。如果一个潜在买家能以合理的首付获得41.7万美元或更少的抵押贷款，那么卖家就会更容易出售房产。在一些刚刚开始复苏的社区，降低这个人为的上限可能会给房价带来灾难性的后果。
对拒绝付款和PMI的影响
目前，家庭买家可以通过Fannie Mae和Freddie MAC来融资他们的房屋，高达购买价格的95％。FHA贷款高达96.5％，VA借入100％的购买价格。Fannie Mae和Freddie Mac贷款超过80％的房屋价值需要私人抵押贷款保险（PMI）。如果政府降低了贷款限额，即使私募股权能够为挤压的贷款提供资金，这些贷款将无法使用PMI保险。目前，除了通过Fannie Mae和Freddie Mac完成的公司，没有PMI公司的保险贷款。因此，即使借款人在新贷款限额上方有资金选择，它们也可能需要至少20％的付款。
现在准备
如果你一直在考虑再融资，而你的贷款金额是或接近41.7万美元，那么在年底前完成再融资可能是个好主意。如果你打算明年买房，试着存些钱来付首付。
联邦政府仍有可能重新考虑。住房团体目前正在恳求立法者不要降低符合条件的贷款限额，以免危及摇摇欲坠的复苏。但现在为可能发生的变化做好准备仍然是一个好主意。
照片来源：Transguyjay
